Методы управления рисками давно стараются применять в области кредитования.
- Поскольку в случае дефолта заемщика вернуть можно только то количество денег, какова рыночная стоимость активов на тот момент.
Это вызывает необходимость оценивать стоимостные риски при заключении договора на довольно значительный интервал времени.
А поскольку рыночная стоимость активов меняется со временем, приходится осуществлять мониторинг конкретного контракта от начала и до конца.
Большинство методов в этом вопросе близки подходу VAR и также завышают риски, поскольку не способны задействовать информацию о рынке, поступившую после заключения контракта.
С изобретением рынка кредитных деривативов в середине 90-х годов эта проблема частично снялась. Однако кредитные деривативы не получили широкого распространения, и проблема остается актуальной.